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股债双市卧虎藏龙 2022路在何方?

由博时固收名将过钧掌舵的全新固收产品——博时浦惠一年持有期混合型证券投资基金(A类代码:014158,C类代码:014159)正在火热发售中。

博时浦惠一年持有期混合拟任基金经理过钧,是业内第一代固收基金经理,现任博时基金首席基金经理,拥有超20年的从业经历和超17年投资经验,任职投资年化超11%(基金业绩经托管行复核,截至2021.11.30)。他自2005年加入博时,历任博时固定收益部副总经理、固定收益总部公募基金组负责人,共管理博时信用债券、博时新收益、博时双季鑫6个月持有期共3只公募基金,获得由《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》、晨星颁发的十余个奖项。

在全市场2700多位基金经理中,过钧以出色的业绩回报,被誉为稀有的“双10”基金经理(管理单一基金任职时间满10年,任职年化回报大于10%),他是为数不多的偏债型基金经理,堪称固收业界翘楚。

 Bosera  funds 

据了解,博时浦惠将基于既定的投资策略,结合自上而下的宏观分析与自下而上的市场趋势分析,将定性分析和定量分析互相补充,充分追求风险与收益的高性价比。该只基金将在股票、债券和现金等资产类别之间进行相对稳定的适度配置,进行前瞻性决策,在资产配置层面着重规避系统性风险。在建仓方面,将平衡股债搭配,争取超额收益。固收方面,将以信用为底仓,发挥骑乘效应,精选大类资产标的,选取低估值高价值企业,尤其是低市盈率、高股息率品种。

受益于较好的中长期业绩,博时基金固定收益类基金管理规模逐年增长。Wind数据显示,截至2021年年底,其公募债券基金规模为2726.79亿元,位居2/132。

博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一,也是目前我国资产管理规模最大与管理公募产品数量最多的基金公司之一。作为价值投资理念的首倡者和坚定的践行者,博时基金在业内率先进行了投研一体化改革,形成了研究驱动型、多元化的风格投资策略,以良好的业绩赢得口碑。

截至2021年12月31日,博时基金公司管理资产总规模逾1.8万亿元,共获47座金牛奖(金牛颁奖机构为《中国证券报 》,颁奖年度为2004 年-2021年),是1.5亿用户的信赖之选。(数据来源:博时基金2021年四季报)

数据来源:基金定期报告,截至2021年三季度末,过往业绩不代表未来收益

过钧当前在管3只基金(A、C份额合并计算):

①博时信用债券A成立于2009年6月10日,过钧任职日期相同,2016-2020年的历史业绩分别为:1.50%、-0.51%、3.94%、19.97%、17.28%;同期业绩比较基准分别为:0.18%、0.94%、5.73%、7.36%、5.52%;

②博时新收益A成立于2016年2月4日,过钧任职日期为2016年2月29日,2016-2020年的历史业绩分别为:2.19%、5.57%、3.82%、25.99%、35.29%;同期业绩比较基准分别为:7.29%、10.65%、-9.62%、19.92%、15.20%;

③博时双季鑫6个月持有期A成立于2021.1.20,过钧任职日期相同,共同管理的基金经理为张鹿(任职日期与过钧相同),成立以来业绩为4.72%;同期业绩比较基准为0.11%。

  声明: 

本报告中的信息均来源于公开资料,我公司对该等信息的准确性及完整性不作任何保证。在任何情况下本报告中的信息或所表达的意见不构成我公司实际的投资结果,也不构成任何对投资人的投资建议。其中的观点和预测仅代表当时观点,今后可能发生改变。未经同意请勿引用或转载。

本报告中的数据出处若未加特别说明,均来自Wind,博时基金。

风险提示:

基金不同于银行储蓄和债券等固定收益预期的金融工具,不同类型的基金风险收益情况不同,投资人既可能分享基金投资所产生的收益,也可能承担基金投资所带来的损失。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证本基金一定盈利,也不保证收益,基金净值存在波动风险,基金管理人管理的其他基金业绩不构成对本基金业绩表现的保证,基金的过往业绩并不预示其未来表现。投资者应认真阅读《基金合同》、《招募说明书》及《产品概要》等法律文件,及时关注本公司出具的适当性意见,各销售机构关于适当性的意见不必然一致,本公司的适当性匹配意见并不表明对基金的风险和收益做出实质性判断或者保证。基金合同中关于基金风险收益特征与基金风险等级因考虑因素不同而存在差异。投资者应了解基金的风险收益情况,结合自身投资目的、期限、投资经验及风险承受能力谨慎决策并自行承担风险,不应采信不符合法律法规要求的销售行为及违规宣传推介材料。本材料中所提及的基金详情及购买渠道可在管理人官方网站查询-博时基金-基金产品,博时基金相关业务资质介绍网址为:http://www.bosera.com/column/index.do?classid=00020002000200010007。

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